11月3日至5日,香港金融管理局連續(xù)第四年舉辦國(guó)際金融領(lǐng)袖投資峰會(huì)。作為亞太地區(qū)每年一度的高規(guī)格金融界盛事,此次峰會(huì)以“駕馭變局 砥礪前行”為主題,聚集了約300位國(guó)際金融領(lǐng)袖,其中包括來(lái)自匯豐、瑞銀、摩根士丹利、高盛、黑石等知名機(jī)構(gòu)的逾百位集團(tuán)主席或行政總裁,共同探討宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)、貿(mào)易與數(shù)字領(lǐng)域的重要趨勢(shì),以及不同金融市場(chǎng)、資產(chǎn)類(lèi)別和地區(qū)在未來(lái)幾年最突出的機(jī)遇與風(fēng)險(xiǎn)。

現(xiàn)場(chǎng)圖片(從左至右 沈南鵬、吉姆·科爾特、?,斃ま笨死R納雅克、布魯斯·弗拉特)
在“能源變革中的另類(lèi)投資”的圓桌對(duì)話(huà)上,紅杉中國(guó)創(chuàng)始及執(zhí)行合伙人沈南鵬作為主持人,與TPG聯(lián)合創(chuàng)始合伙人兼執(zhí)行董事長(zhǎng)吉姆·科爾特(Jim Coulter)、博楓投資董事長(zhǎng)兼首席執(zhí)行官布魯斯·弗拉特(Bruce Flatt)和麥格理銀行行政總裁?,斃ま笨死R納雅克(Shemara Wikramanayake)等行業(yè)重磅人物分享了他們的深刻洞察。
沈南鵬以AI的迅猛發(fā)展正在加速推高全球能源需求為切入點(diǎn),與嘉賓圍繞數(shù)據(jù)中心建設(shè)的“能源問(wèn)題”和AI投資是否存在泡沫展開(kāi)討論。
弗拉特表示,當(dāng)前的數(shù)據(jù)中心建設(shè)只是為未來(lái)數(shù)字經(jīng)濟(jì)鋪設(shè)基礎(chǔ)設(shè)施的一部分。他強(qiáng)調(diào),數(shù)據(jù)中心建設(shè)與過(guò)去光纖網(wǎng)絡(luò)建設(shè)時(shí)的情況不同,因?yàn)楝F(xiàn)在的數(shù)據(jù)中心都有長(zhǎng)期穩(wěn)定的租賃合同,所以不存在泡沫。
薇克拉馬納雅克則表示,麥格理在數(shù)據(jù)中心領(lǐng)域的投資策略是早期介入,并推動(dòng)項(xiàng)目從無(wú)到有,從小到大。盡管出售了部分?jǐn)?shù)據(jù)中心,但麥格理仍在亞洲、美國(guó)和歐洲等地持有數(shù)據(jù)中心資產(chǎn),并繼續(xù)看好該領(lǐng)域的投資機(jī)會(huì)。
科爾特表示,盡管市場(chǎng)對(duì)AI和數(shù)據(jù)中心的投資熱情高漲,但真正的問(wèn)題在于如何建設(shè)和管理這些數(shù)據(jù)中心。他指出,目前市場(chǎng)上缺乏足夠的專(zhuān)業(yè)人才來(lái)支持大規(guī)模的數(shù)據(jù)中心建設(shè)。投資者需要關(guān)注這些問(wèn)題,因?yàn)檫@將決定數(shù)據(jù)中心建設(shè)的成敗。
能源是AI發(fā)展的關(guān)鍵瓶頸已經(jīng)成為業(yè)內(nèi)共識(shí)。沈南鵬請(qǐng)三位嘉賓各自分享了在新能源和更廣泛的能源領(lǐng)域“看到了那些令人興奮的機(jī)會(huì)”,以及相應(yīng)的投資邏輯和策略。
對(duì)此,科爾特表示,新能源投資的思維方式需要發(fā)生根本性的轉(zhuǎn)變。未來(lái)幾年,數(shù)據(jù)中心的電力需求將大幅增加,這將對(duì)能源市場(chǎng)產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響。弗拉特則表示,核能是未來(lái)能源市場(chǎng)的重要組成部分,尤其是在電力需求大幅增加的背景下。薇克拉馬納雅克則認(rèn)為,新能源投資不僅僅是滿(mǎn)足AI的發(fā)展需求,還包括交通、工業(yè)等領(lǐng)域的電氣化,所以要關(guān)注能源的可用性、可負(fù)擔(dān)性和對(duì)氣候影響之間的平衡。
在傳統(tǒng)基礎(chǔ)設(shè)施投資的問(wèn)題上,沈南鵬詢(xún)問(wèn)弗拉特對(duì)全球商業(yè)地產(chǎn)的最新動(dòng)態(tài)與判斷。弗拉特表示,雖然房地產(chǎn)市場(chǎng)是周期性的,但當(dāng)前的市場(chǎng)與以往不同,主要是因?yàn)槔士焖偕仙腿藗児ぷ鞣绞降母淖?。他認(rèn)為,大多數(shù)商業(yè)房地產(chǎn)市場(chǎng)的基本面仍然強(qiáng)勁,尤其是隨著利率企穩(wěn)和越來(lái)越多的人們回歸辦公室,商業(yè)房地產(chǎn)市場(chǎng)正在復(fù)蘇。